مبادله ارزی دو معامله در ارز است که یکی از آنها خرید و دیگری فروش است ، اما لزوماً در این توالی نیست. تاریخ اجرای هر دو قسمت از معاملات متفاوت است ، اما مقدار ارزی که معامله برای آن انجام می شود در مبادله بدون تغییر است.
مفهوم مبادله ارز
اگر مفهوم "مبادله ارزی" را با اصطلاحات سختگیرانه تری توصیف کنیم ، آنها می گویند که این ترکیبی از معاملات تبدیل است ، اساساً مخالف ، با مبلغی معادل اما تاریخ های متفاوت. آنها می گویند تاریخ ارزش تاریخی است که اولین معامله انجام شده است و تاریخ اجرای یا اجرای مبادله زمان معامله معکوس است. به عنوان یک قاعده ، معامله مبادله ارزی به ندرت برای مدت بیش از یک سال منعقد می شود.
معاملات مبادله دو نوع است. در حالت اول ، ارز ابتدا خریداری و سپس فروخته می شود ؛ در حالت دوم ، بالعکس. به عنوان مثال ، یک مبادله از نوع اول "خرید / فروش" و مبادله از نوع دوم "فروش / خرید" نامیده می شود.
در بیشتر موارد ، مبادله با همان طرف مقابل - یک بانک خارجی انجام می شود. این یک مبادله "تمیز" است. اما یک مبادله "ساخته شده" نیز وجود دارد ، زمانی که اولین عملیات ارزی با یک طرف مقابل انجام می شود ، و دوم - با دیگری. مقدار حتی بدون تعویض ساخته شده بدون تغییر باقی می ماند.
معاملات سوآپ به عنوان ابزاری برای تأمین مالی مجدد یا تنظیم نقدینگی بانک عمل می کنند. به عنوان یک قاعده ، بانک های مرکزی که جریان قابل توجهی از بودجه های ارزی را در اختیار دارند ، تمایل بیشتری به سمت استفاده از این ابزار دارند. به عنوان مثال ، swap به طور مداوم توسط برزیل و استرالیا استفاده می شود.
در حالی که مبادله ارز در شکل تبدیل ارز است ، اما در اصل معاملات بازار پول است.
مبادله خط
خط مبادله توافقی بین بانک های مرکزی کشورهای مختلف در مورد مبادله ارز با نرخ ثابت است. به عنوان مثال ، یک بانک مرکزی از یورو دیگر به دلار خرید می کند و از قبل با هزینه های افزایش یافته توسط اختلاف مبادله ، می فروشد. در واقع این روش به شما امکان می دهد وجهی را منتشر کنید.
خطوط مبادله برای اولین بار در بحران اعتباری سال 2008 برای ایجاد ثبات در وضعیت استفاده شد. توافق نامه سوآپ تأثیر قابل توجهی در نرخ ارز دارد. می توان برای مدت زمان مشخصی یا مقدار وجوه نتیجه گیری کرد ، اما ممکن است محدودیتی نداشته باشد.
بانک روسیه همچنین در صورت ناکافی بودن سایر وجوه برای دستیابی به این هدف ، از معاملات مانند مبادله ارز برای تأمین نقدینگی موسسات اعتباری یا اطمینان از نقدینگی موسسات بانکی استفاده می کند. بانک روسیه از پاییز سال 2002 شروع به استفاده از عملیات مبادله ارزی کرد. در ابتدا ، معاملات با ابزار روبل دلار انجام می شد ؛ در سال 2005 ، ابزار روبل یورو اضافه شد.
